Alokasi Taksir Aset Alokasi (Karya) Kanthi Dana Indeks
Gaya investasi TAA beda karo analisis tèknis lan analisis dhasar amarga fokus ing alokasi aset lan kapindho ing pilihan investasi.
Punika babagan alokasi aset taktik karya.
Apa Alokasi Aset Taktis Adalah Lebih Penting Kanggo Pilihan Investasi
Penasehat lan penasehat keuangan sing milih nandur modal migunakake alokasi aset taktis nggoleki "gambar amba." Wong-wong iki mungkin melu Teori Portofolio Modhèrn , sing ateges nyatakaké yèn alokasi aset duwé pangaruh sing luwih gedhé kanggo pangunggahan portofolio lan risiko pasar tinimbang pilihan investasi individu.
Sampeyan ora perlu dadi statistician kanggo mangerteni premis dhasar dibandhingake alokasi aset taktis. Mbayangno investor fundamental sing wis nindakake proyek riset lan analisis apik. Mesthi padha duwe portofolio 20 saham sing wis terus-terusan dicocogake utawa didol dana indeks S & P 500 telung taun berturut-turut. Iki bakal dadi apik, bener?
Kanggo njawab pitakonan, nimbang skenario iki: Sajrone periode telung taun wiwit awal 1997 nganti akhir taun 1999, akeh investor nemokake gampang kanggo ngundhakake S & P 500.
Nanging, sajrone wektu 10 taun saka Januari 2000 nganti Desember 2009, malah portofolio saham sing padet bakal duwe kira-kira pulungan 0.00% lan bakal metu saka campuran saham, obligasi, lan awis sing paling konservatif.
Titik yaiku yen alokasi aset iku faktor paling gedhe ing kinerja portofolio total , utamane ing wektu suwe.
Mulane, investor bisa dadi miskin ing pilihan investasi nanging apik ing alokasi aset taktis lan duwe kinerja luwih apik, dibandhingake investor teknis lan fundamental sing uga apik ing pilihan investasi nanging ora duwe wektu kanthi alokasi aset.
Cara Aplikasi Strategi Alokasi Taktis
Investor kanthi nggunakake alokasi aset taktis, umpamane, bisa teka ing campuran aset sing cocok kanggo toleransi resiko lan tujuan investasine. Yen investor iki milih alokasi portofolio moderat , bisa ditargetake ing 65% saham, 30% obligasi lan 5% awis.
Bagian saka gaya investasi iki sing ndadekake taktik iku alokasi kasebut bakal owah gumantung marang pasar lan kahanan ekonomi sing dumadi. Gumantung marang kahanan kasebut, lan tujuan investor, alokasi kanggo aset tartamtu (utawa luwih saka siji aset) bisa dadi netral-bobot, bobot utawa bobot.
Contone, nimbang alokasi 65/30/5 sing diwenehake ing ndhuwur. Iki bisa dianggep minangka persediaan target investor; kabeh aset iku "netral-bobot." Saiki ngira yen pasar lan kahanan ekonomi wis berubah lan valuasi kanggo saham dadi rélatif dhuwur lan pasar sapi katon ing tataran kadewasan.
Investor saiki mikir saham tambah akeh lan lingkungan negatif cedhak. Investor bisa mutusaké kanggo miwiti langkah-langkah adoh saka risiko pasar lan menyang campuran aset luwih konservatif, kayata 50% saham, 40% obligasi lan 10% awis.
Ing skenario iki, investor duwe saham sing bobot lan bobot awis lan awis. Pengurangan resiko iki bisa terus ing langkah-langkah kaya ngono pasar bear anyar lan resesi gumun nyedhaki. Investor bisa nyoba nganti meh rampung ing obligasi lan awis kanthi kondisi pasar bear wektu sing jelas. Ing wektu iki, alokasi aset taktis bakal nimbang kanthi alon nambahake posisi saham kanggo siap kanggo pasar sapi sabanjure.
Penting kanggo diwenehi tandhani yen alokasi aset taktik beda karo wektu pasar absolut amarga cara iki alon, disengaja lan sistematis, dene wektu kerep migunakake dagang sing luwih kerep lan spekulatif.
Alokasi aset taktis minangka gaya investasi aktif sing duwe investasi pasif lan tuku kuwalitas amarga investor ora kudu ninggalake jinis aset utawa investasi nanging ngganti bobot utawa persentase.
Nggunakake Indeks Dana, Sektor Dana lan ETF kanggo Alokasi Aset Taktis
Dana indeks lan Exchange Traded Funds (ETFs) iku jinis investasi apik kanggo alokasi aset taktis amarga, sepisan maneh, fokus utamane ing kelas aset, ora investasi piyambak. Iki minangka gambar gedhe, metodologi alas-alas sadurunge, yen sampeyan bakal. Contone, investor dana bareng mung bisa milih dana indeks saham, dana indeks utang, lan dana pasar uang, tinimbang mbangun portofolio sekuritas individu. Jenis dana lan kategori dana tartamtu bisa uga prasaja karo kategori, kayata saham gedhe, saham asing, saham cilik, lan / utawa dana sektor lan ETFs .
Nalika sektor dipilih, alokasi aset taktis bisa milih sektor sing dheweke yakin bisa nindakake kanthi apik ing mangsa ngarep lan jangka menengah. Contone, yen investor ngrasa Real Estate, Health lan Utilities bisa uga duwe pangunggahan unggul dibandhingake karo sektor liyane sajrone sawetara wulan utawa sawetara taun, bisa tuku ETF ing sektor kasebut.
Contoh Asset Alokasi Kanthi Indeks Dana lan ETF
Alokasi aset taktis sering nggunakake indeks dana lan ETFs kanggo mbangun portofolio amarga investor kepengin ngatur kelas aset lan ngontrol pendhapat sing didasari lan nyegah potensial kanggo drift gaya lan stok tumpang tindih sing bisa nyebabake panggunaan dana sing dikelola aktif . Ing inti, investor nggawe alfa dhewe .
Punika conto portofolio nggunakake dana indeks lan ETFs:
65% Saham:
25% Indeks S & P 500
Indeks Simpenan Asing 15% (MSCI)
10% Indeks Russell 2000
5% Real Estate Sektor ETF
5% ETF Sektor Kesehatan
5% Sektor Utilitas ETF
30% Obligasi:
Indeks Bon jangka pendek 10%
10% Indeks jaminan Inflasi Dilindungi (TIPS)
10% Indeks jaminan jangka menengah
5% Awis:
5% Dana pasar dhuwit
Alokasi kasebut nyedhiyakake conto target alokasi kanggo investor sing moderat. Kanggo ngganti bobot, alokasi aset taktis bisa nambah utawa ngurangi persentase alokasi ing wilayah tartamtu kanggo nggambarake pangarepan investor babagan pasar lan kondisi ekonomi sing cedhak. Investor uga milih sektor liya, kayata Energi (Sumber Daya Alam) lan Logam Berharga.
Situs iki ora nyedhiyani layanan tax, investasi, utawa layanan keuangan lan saran. Informasi kasebut ditampilake tanpa wawasan kanggo tujuan investasi, toleransi resiko utawa kondisi finansial saka investor tartamtu lan uga ora cocok kanggo kabeh investor. Kinerja pungkasan ora nuduhake asil mangsa ngarep. Investasi nglibatake risiko kalebu mundhut principal.