Ing sawetara kasus, investor wis diucapake ora khusus apa sing diduweni, mung padha duwe kelas aset sing bener. Kanggo investor sing duwe akal sehat, iki kabodhoan murni. Iku pungkasane yaiku posisi individu sing penting, lan senadyan apa sing dikarepake para ahli ekonomi, sampeyan bakal nemtokake kualitas sing agregat saka portofolio sing diwenehake ora bisa ngluwihi kualitas individu sing ndasari komponen tartamtu - yen sampeyan lagi lungguh ing tumpukan sampah, nambah junk ora bakal tetep sampeyan luwih aman.
Kanggo ngomong digunakake minangka omongan omongan sing padha sing nyebabaké kawajiban utang sing dijamin collateralized arupi sub-par aset nampa rating kelas investasi ! Yen Sajarah wis dadi pandhuan manawa, ora ana sawetara owah- owahan industri utawa owah- owahan paradigma sektor , sampeyan bakal luwih apik tinimbang ndhuweni investasi real estate sing luwih murah tinimbang saham saka American Airlines ing sasi seprapat sakliyane saham biasa , minangka kelas, biasane kanggo tingkat pertumbuhan wutah senyawa sing luwih dhuwur ing wektu sing luwih suwe.
Mangga ora salah pangerten. Diversifikasi iku apik banget lan konsep "ora sijine kabeh endhog ing siji basket " iku wicaksana kanggo wong-wong sing ora bisa utawa ora nganggur kanggo ngira daya tarik kesempatan investasi. Trick ora kanggo njupuk banget adoh; kanggo menehi perhatian marang bobot portofolio kanthi cerdas nalika ngukur perdagangan.
Carane Kathah Diversifikasi Apa Mung akeh ing Portofolio Equity?
Ana sawetara bebaya kanggo entuk luwih akeh saham, obligasi, properti real estate, utawa aset liyane sing bisa dimonitor.
Pinten diversifikasi kakehan? Umumé, investor sing rata-rata kudu mbutuhake ora luwih saka rong puluh utawa telung puluh dipilih kanthi adil, saham umum sing dipilih , sing cocog karo bobot komponen individu saka 3.33% dadi 5.00%. Mesthi, dheweke kudu nduweni kurang saka 100 saham.
Kanggo mangerteni luwih lengkap babagan topik iki lan delve menyang matématika, maca Carane Kathah Diversification Apa cukup? .
Diversifikasi banget ngluwihi titik iki, utamane kanggo para profesional sing ora nduweni sumber daya lan wektu sing perlu kanggo ngawasi kinerja operasional bisnis kanthi maca laporan taunan lan pemrosesan 10-K , menehi masalah kasebut (dicatet yen watesan kasebut ora berlaku kanggo sing arbitrase resiko utawa tuku ekuitas modal sub- kerja ):
- Diversifikasi Berlebihan Bisa Nyebabake Sampeyan Kanggo Nyuda Standarisasi Investasi - Yen sampeyan bisa nambah apa-apa lan kabeh kanggo portofolio, sampeyan luwih cenderung kanggo ngeculake standar sing wis digawé, konservatif , kanthi mangkono nampi perusahaan luwih gedhe utawa resiko rega . Mengkono, amarga, saben posisi nggambarake komitmen modal sing luwih cilik. Investor bilioner Warren Buffett nyaranake trick mental kanggo ngubengi iki. Dheweke ngandika marang investor kanggo mbayangno padha duwe kertu punch karo mung rong puluh slot ing . Saben wektu nggawe investasi, dheweke kudu ngetokake salah sijine slot kasebut. Sawise padha mlaku metu saka slot, dheweke ora bisa tuku investasi maneh kanggo salawas-lawase. Buffett arguing yen selektif iki bakal nimbulaké prilaku sing luwih pinter amarga wong bakal sinau bab-bab sing dadi dhuwit kanggo nyambut gawe, nyebabake kurang resiko lan keputusan sing luwih apik.
- Keluwesan Diversifikat Bisa Nyebabake Sampeyan Kanggo Nolak Apa Apa Sampeyan Dhewe - Yen sampeyan ora nggunakake pendekatan kapal hantu, yen pasifane dijupuk kanggo ngukur sing ekstrim, sampeyan paling kamungkinan ora duwe wektu kanggo mbayar manungsa waé kanggo saben investasi; kanggo ngatonake owah-owahan nyata ing bisnis operasi sing ndadeake kayata deterioration pinunjul ing pinggiran utawa posisi competitive nganti wis numpes nilai intrinsik.
- Diversifikasi sing akeh banget bisa nyebabake sampeyan ngrampungake gagasan paling apik saben posisi nyebabake pangaruh sing luwih cilik ing portofolio - yen sampeyan dadi banget diversifikasi, ibukutha bakal nyebar kanthi tipis sing malah investasi banget mung pengaruh cilik ing total nilai portofolio . Contone, nalika krisis perbankan, cukup cetha manawa sawetara institusi akeh, akeh sing luwih kuwat tinimbang para pesaing; lembaran imbangan rock-solid, standar underwriting sing kuwat, kerugian minimal. Perusahaan-perusahaan kasebut diserang mudhun bebarengan karo bank-bank sing mbebayani, ing wates. Kenapa wong sing prayoga pengin tuku kabeh bank-bank sakbenere utawa karo strategi akumulasi liyane ? Yagene padha arep nempatake dhuwit sing entuk dhuwit menyang gagasan paling papat, utawa kaping pitulas sajrone isih bisa nambah gagasan sing paling dhisik, tanpa njupuk risiko banget?
- Diversifikat Berlebihan Bisa Nglampahi Beban Kanthi - Senajan iki dudu babar pisan yen investor ngluwihi, nyatakake, $ 500.000 ing aset investasi sing bisa ditliti nalika biaya dagang lan biaya liyane dadi persentase luwih cilik saka portofolio sakabèhé, malah "mirah" komisi $ 10 utawa kurang per perdagangan bisa ditambahake yen sampeyan lagi nemoni puluhan lan puluhan posisi individu.
Ana Cara Kanggo Ngrampungake Diversification Akeh Tanpa Lot Biaya utawa Hassle
Yen sampeyan pengin nyekel portofolio macem-macem tanpa biaya kerepotan utawa frictional milih investasi individu, sampeyan bisa uga pengin nimbang HOLDRs, Diamonds, Spiders, utawa investasi basket liyane utawa dana indeks . Akeh perdagangan sekuritas kaya saham ing pasar mbukak lan minangka jinis dana ijol-ijolan ijol-ijolan utawa ETF . Bentenipun, nalika sampeyan tuku HOLDR , umpamane, sampeyan entuk manfaat ing babagan puluhan perusahaan ing industri utawa sektor tartamtu. Investor sing tuku diamonds mundhut seku saka saben 30 saham sing nggawe Dow Jones Industrial Rata-rata dadi siji perdagangan; sampeyan tuku Dow Jones. Iki minangka alat sing berguna kanggo nggoleki portofolio kanthi cepet nalika ngurangi biaya transaksi lan biaya broker.
Wigati ing Portofolio Rebalancing
Umumé, sampeyan kudu ngedol dhuwit mung amarga wis tambah rega. Ing donya diversifikasi, konsep sing diarani "rebalancing" wis entuk perhatian banget. Yen fundamental bisnis ( bathi , wutah , posisi competitive , manajemen, lan liya-liyane) ora diganti, lan rega isih katon cukup , iku bodoh kanggo ngedol kanggo bisnis liya sing ora nduweni kualitas sing padha. sanajan wis makili bagean sing signifikan saka nilai sakabèhé portofolio sampeyan. Manajer dhuwit sing terkenal Peter Lynch nyatakake praktik iki, "ngethok kembang lan ngombeake suket". Investor biilawati Warren Buffett nyatakake yen, "pepatah sing paling bodho ing Wall Street," sampeyan ora bisa pindhah muput. "
Pancen, investor sing awal saham sing dituku saka Microsoft utawa Coca-Cola minangka bagéan saka portofolio macem-macem bakal wis digawe jutawan kaping pirang-pirang liwat yen padha mung ngiwa iki bisnis banget piyambak . Ana mung siji aturan utama kanggo nandur modal: Ing jangka panjang, fundamental bisnis bakal nemtokake kasilmu yen keamanan kasebut dituku kanthi rega cukup.
Pangecualian mung kanggo aturan iki sing dakanggep adil yaiku nalika sampeyan mutusake yen sampeyan ora gelem menehi risiko kanggo modal tartamtu. Ora ketompo apa bisnis bisa dadi, sampeyan ora bakal seneng karo luwih saka 10%, 20%, utawa 50% saka net worth. Ing kasus kayata iki, pengurangan resiko luwih penting tinimbang bali mutlak.